Khi chúng ta đã xác định được ngữ cảnh của thị trường, lựa chọn loại chiến lược giao dịch được thực hiện và chúng ta đã xác định vị trí để chờ vào lệnh. Bây giờ đã đến lúc chúng ta cần thiết lập giao dịch để vào lệnh chính xác mang lại xác suất hiệu quả cao.

Cách thiết lập giao dịch

Thông thường, kịch bản để tìm kiếm quy trình kích hoạt vị thế vào lệnh mua hoặc bán sẽ được tạo thành bởi một hoặc hai chuyển động:

1. Một chuyển động

Chúng ta chỉ nên chờ đợi và hành động khi giá đến khu vực hoạt động mà chúng ta đã xác định trước đó. Trong bối cảnh mua, chúng ta cần tìm kiếm vị trí mua thấp hơn giá hiện tại.

Trong ví dụ này, chúng ta thấy rằng chúng ta đang ở trong bối cảnh phạm vi giao dịch và trong tình huống Spring tiềm năng, vì vậy cách tiếp cận của kịch bản này sẽ là đợi một chuyển động test giá và tìm kiếm vị thế để mua.

Ngược lại, nếu chúng ta xác định thuộc bối cảnh bán, điều ưu tiên sẽ là tìm kiếm vị trí bán cao hơn mức giá hiện tại.

2. Hai chuyển động

Chúng ta chỉ vào lệnh mua hoặc bán khi hành động giá chắc chắn xảy ra. Chiến lược này không vào lệnh ngay mà sẽ chờ đợi sự xác nhận của hành động giá thông qua 2 bước chuyển động phá vỡ (breakout/ recover) và kiểm tra lại (retest).

Trong trường hợp chúng ta đang ở ngữ cảnh giá đang thuộc cấp độ hoạt động bên dưới vùng giá trị, chúng ta nên chờ đợi giá chuyển động hồi về vùng giá trị (1) vượt lên trên VAL và sau đó có đợt sóng test lại VAL. Bây giờ chúng ta sẽ tìm kiếm lệnh mua ở vị trí này.

Điều tương tự cũng sẽ xảy ra nếu chúng ta muốn là bán nhưng ngữ cảnh giá đang bên trên vùng giá trị. Trong trường hợp này, chúng ta nên đợi một chuyển động đầu tiên là khôi phục về vùng giá trị (recover) và chuyển động thứ hai là kiểm tra lại (retest). Lúc này chúng ta sẽ tìm kiếm vị trí vào lệnh tại vùng giá retest.

Trong trường hợp khác, khi chúng ta đang ở trong ngữ cảnh thuộc phạm vi giao dịch trong đó giá đến từ việc phát triển một Spring tiềm năng trước đó và có khả năng đây là một giai đoạn Tích Lũy theo phương pháp Wyckoff.

Chúng ta sẽ chờ đợi giá breakout ra khỏi vùng phạm vi (1) và sau đó hồi về test vùng phạm vi một lần nữa (2). Lúc này, chúng ta sẽ tìm kiếm lệnh mua vào tại vùng giá retest.

Như chúng ta đã biết, giá có thể có sự rung lắc (Upthrust) và hồi lại vào vùng cân bằng, nhưng trước đó chúng ta cũng thấy rằng có sự rung lắc giảm và sau đó hình thành cấu trúc tăng giá. Thị trường rõ ràng sẽ không phải lúc nào cũng tuân theo cách tiếp cận của chúng ta. Rất nhiều lần chúng ta sẽ thấy cách chúng ta buộc phải thay đổi cảm xúc của mình dựa trên những gì giá cả đang diễn ra trên thị trường. Đây là chìa khóa để phân tích liên tục phản ứng của người tham gia khi thông tin mới xuất hiện trên thị trường.

Cách tốt nhất để tiếp cận quá trình thiết lập giao dịch này là chờ đợi sự phản ứng của giá rồi chúng ta sẽ có hành động giá cụ thể phù hợp với diễn biến giá hiện tại của thị trường. Thị trường ra sao thì chúng ta như thế đó như kiểu “bất biến ứng vạn biến” là như thế đó.

“Nếu giá phá vùng kháng cự, thì chúng ta sẽ đợi một đợt giá hồi lại (retest) để tìm điểm mua. Mặt khác, nếu có một đợt phá vỡ thất bại hoặc phá vỡ giả, thì chúng ta sẽ đợi một đợt giá retest theo hướng ngược lại để vào lệnh bán”.

Chìa khóa ở đây là có thể ban đầu bạn đang thiên vị về một bên hướng đi của thị trường, ví dụ như là xu hướng tăng. Tuy nhiên, bạn phải chuẩn bị một kịch bản theo hướng ngược lại là xu hướng giảm để cho phép  thay đổi nhanh chóng khi cần thiết nếu thị trường không đi như ý muốn của chúng ta.

Một ví dụ là khi thị trường phải đối mặt với đỉnh của một cấu trúc tăng. Chúng ta vẫn đang ở trong khu vực hoạt động, trong tình huống tăng mạnh tiềm năng hoặc Upthrust. Có thể là do bối cảnh chúng ta ưu tiên với sự đột phá và do đó chúng ta đang tìm cách mua trong đợt sóng test lại; nhưng khi thời điểm đến, những gì chúng ta quan sát là giá quay trở lại phạm vi, mạnh mẽ từ chối tăng và rời khỏi những gì dường như là một Upthrust. Tại thời điểm đó, chúng ta nên có đủ năng lực để đọc điều này trong thời gian thực và thay đổi cách tiếp cận kịch bản để tìm kiếm lệnh bán.

Quản lý lệnh

Dựa trên các nguyên tắc của phương pháp Wyckoff, chúng ta sẽ nhận diện được ngữ cảnh và phạm vi giao dịch. Kết hợp với công cụ Volume Proflie, VWAP sẽ giúp chúng ta xác định được vùng giá trị và cấp độ hoạt động với độ chính xác cao hơn nơi giá có nhiều khả năng chuyển động nhất. Cũng như kết hợp thêm các mô hình nến để gia tăng xác suất thành công của điểm vào lệnh.

1. Điểm vào lệnh (Entry)

Bằng cách phân tích hành động giá thuần túy, chúng ta sẽ tiếp tục làm việc với các nến quan trọng:

• Dấu hiệu của thanh Sức mạnh (SOSbar): Một nến tăng mạnh như Marubozu, nến Bao Trùm và khối lượng tương đối cao.
• Dấu hiệu của thanh Điểm yếu (SOWbar). Một nến giảm mạnh như Marubozu, nến Nhấn Chìm và khối lượng tương đối cao.

Như chúng ta đã biết về các loại lệnh, người tham gia có thể tham gia thị trường theo những cách khác nhau, về cơ bản với các lệnh Thị trường (Market), Dừng (Stop) hoặc Giới hạn (Limit).

Trong trường hợp ví dụ minh họa trên, chúng tôi sẽ sử dụng lệnh Dừng (Buy Stop hoặc Sell Stop). Những lệnh này được đặt trên giá hiện tại nếu bạn muốn mua; và dưới mức giá hiện tại nếu bạn muốn bán.

Việc dùng lệnh Dừng (Stop) có ưu điểm là nhằm xác nhận chuyển động không cân bằng của thị trường, tránh tình trạng ban đầu giá diễn biến như một sự chuyển động đẹp của thị trường nhưng ngay sau đó thị trường đóng cửa với giá đảo ngược theo hướng ngược lại. Bằng cách sử dụng loại lệnh này, trong nhiều trường hợp nếu sự đảo chiều trước khi đóng cửa xảy ra, nó sẽ ngăn chúng ta tham gia vào thị trường. Nếu chúng ta thực sự phải đối mặt với một chuyển động không cân bằng, nó sẽ có một động lực mạnh mẽ, nơi chúng ta sẽ tiếp tục theo xu hướng đó.

Ngoài ra, bạn có thể tham gia với một lệnh thị trường (Market) sau khi cây nến cửa hoặc thậm chí sử dụng một lệnh Limit để tham gia vào thị trường để tối ưu mục tiêu lợi nhuận (khi đã chắc chắn thị trường đang đi đúng hướng của chúng ta phân tích).

Tuy nhiên tại sao bạn không nên vào bằng lệnh Giới hạn (Limit)?

Đơn giản vì bạn sẽ đặt cược rằng xu hướng bạn đang chờ đợi sẽ xảy ra và chúng ta đang đối mặt với một môi trường hoàn toàn không chắc chắn điều gì sẽ xảy ra tiếp theo.

Ví dụ: Bạn có thể thấy một biểu đồ sau đây với tình huống xuất hiện Spring tiềm năng. Nếu phân tích đây là chính xác, chúng ta dự đoán hướng đi của giá dựa theo phương pháp Wyckoff cho cấu trúc trong giai đoạn Tích Lũy. Vì vậy bạn có thể nghĩ rằng đó là một lựa chọn tốt để đặt lệnh Buy Limit để chờ giá sẽ hồi về vùng giá VAL.

Tuy nhiên, thị trường không đi theo như những dự đoán của bạn mà thay vào đó, giá sẽ tiếp tục giảm để xác nhận rằng phân tích của bạn  là không chính xác.

Bạn cũng không nên đặt nặng vấn đề sai lầm, vì nó là một phần của giao dịch, nhưng trong đó cách tiếp cận cơ bản ở trên không phải là cách tiếp cận chắc chắn nhất. Tại thời điểm bạn nhìn thấy Spring tiềm năng và đặt lệnh Buy Limit thì bạn đang đặt cược rằng giá sẽ phát triển hai chuyển động: một giảm để tạo ra cú retest hoặc là một tăng giá sẽ đưa giá lên phần cao (VAH) của phạm vi.

Trong trường hợp này, ban đầu chúng ta có thể đưa ra kịch bản chuyển động đi xuống như một cú retest giá vì chúng ta đang ở trong một vị trí của Spring tiềm năng; và một khi giá đến khu vực mà nó nên quay đầu theo hướng tăng thì chúng ta cần phải phân tích hành động giá và khối lượng để xem liệu sự mất cân bằng đó có tạo ra bước ngoặt tăng giá xảy ra hay không. Nếu hành động giá xuất hiện mô hình nến đảo chiều tăng kèm theo khối lượng tương đối lớn thì chúng ta sẽ vào lệnh với kịch bản giá tăng hướng đến vùng giá trị cao của phạm vi (VAH).

Ý tưởng cơ bản là chúng ta phải liên tục phân tích sự tương tác giữa người mua và người bán; và ngay cả khi chúng ta thiên vị về một bên dựa trên bối cảnh, chúng ta cũng phải xác nhận tại thời điểm đó rằng cách tiếp cận là vững chắc và chính thị trường sẽ xác nhận nó.

2. Dừng lỗ (Stoploss)

Từ quan điểm phương pháp Wyckoff, chúng tôi sẽ tiếp tục đề xuất các vị trí dừng lỗ ở phía bên kia của các nến quan trọng (thanh SOS / SOW). Logic là nếu các nhà giao dịch đã tích cực tham gia vào những phát triển này, họ sẽ bảo vệ vị trí của họ trong trường hợp giá đi ngược lại họ.

Ngoài ra, chúng ta sẽ luôn muốn đặt Stoploss ở phía bên kia của nhiều cấp độ và khu vực hoạt động tốt hơn. Vùng đầu tiên chúng ta sẽ tìm kiếm sẽ là một vùng thanh khoản thấp (LVN). Như chúng tôi đã nhận xét, về bản chất, khu vực có khối lượng giao dịch thấp này có thể hoạt động như một sự từ chối và đó chính xác là những gì chúng ta đang tìm kiếm: trong trường hợp giá đạt đến khu vực này, V-turn bị kích động và sự từ chối này bảo vệ vị trí của chúng ta.

Cần lưu ý rằng hình thức đại diện khác của sự từ chối là giá nhanh chóng vượt qua các mức giá này. Nếu đúng như vậy, nó chắc chắn sẽ chạm Sl để bảo vệ vị thế cho chúng ta. Vì chúng ta không biết điều gì có thể xảy ra, chúng ta phải bắt buộc sử dụng loại vùng này với tiền đề ban đầu rằng loại từ chối mà nó đại diện trong một chuyến thăm có thể xảy ra trong tương lai là V-turn.

Nếu chúng ta đang ở trong một tình huống tiềm năng Spring và chúng ta thấy sự xuất hiện của một SOSbar, chúng ta sẽ ở một vị trí để tham gia thị trường với một lệnh Buy Stop tại break phía trên nến để lại vị trí của Stop Loss hoặc bên dưới chính nến kích hoạt (Stoploss 1) hoặc dưới toàn bộ cấu trúc (Stoploss 2).

Tại một trong hai điểm này, Stoploss sẽ được bảo vệ đầu tiên bởi sự mất cân bằng được tạo ra trong nến kích hoạt; bởi bất kỳ VWAP nào đã được tạo ra và bởi Vùng giá trị thấp của cấu hình của cấu trúc mà về bản chất là vùng khối lượng thấp (LVN).

Trong ví dụ giảm giá này, nếu SOWbar xuất hiện cung cấp cho chúng ta mở thị thế bán, chúng ta sẽ đặt lệnh Sell Stop dưới mức tối thiểu của nó và có một số vị trí cho Stoploss: ngay trên cây nến kích hoạt (SL1), ở mức cao nhất của mô hình nến (SL2), phía trên vùng kháng cự gần nhất (SL3)  hoặc ở phía bên kia của VPOC (SL4).

Chúng ta cũng cần chú ý lựa chọn điểm đặt Stoploss sao cho tỷ lệ Rủi ro: Lợi nhuận (R:R) chấp nhận được.

Đây là một trong những cách tiếp cận để bạn thích nghi với các hành vi thị trường. Đôi khi tất cả các cấp độ sẽ hội tụ trong một phạm vi giao dịch rất hẹp giúp chúng ta tự tin hơn; trong khi có những trường hợp khác riêng biệt và chúng ta sẽ phải tự đánh giá vị trí nào tối ưu hơn cũng như chấp nhận rủi ro cao hơn để đạt lợi nhuận tốt hơn.

3. Chốt lời (Takeprofit)

Chúng ta có thể chọn các vùng thanh khoản cao (HVN) làm khu vực để chúng ta tìm kiếm mục tiêu chốt lời. Theo lý thuyết thị trường đấu giá, sau khi mất cân bằng, thị trường sẽ tìm cách tìm kiếm nơi mà có các nhà giao dịch có thiên vị ngược lại, những người sẵn sàng giao dịch trở lại. Đó là lý do tại sao giá sẽ di chuyển đến những khu vực trước đây đã có một cuộc đàm phán cao vì dự kiến điều tương tự sẽ xảy ra một lần nữa.

Điều rất quan trọng cần nhớ là tâm lý ngắn hạn của thị trường nơi các khu vực đàm phán cuối cùng sẽ thu hút giá cao hơn so với các khu vực cũ.

Khái niệm vùng thanh khoản cao (HVN) được chọn để đặt mục tiêu lợi nhuận có thể hơi mơ hồ. HVN là một khu vực, và thứ tự chốt lời là một mức giá cụ thể, chính xác thì nó nên được đặt ở đâu? Với mục đích này, rất thú vị khi xem xét VPOC của vùng giá trị cụ thể đó. HVN giúp chúng ta xác định vùng giá có khả năng và VPOC của nó cho vị trí chính xác của mục tiêu đó.

Đối với một giao dịch trong ngày, nó có thể cực kỳ hữu ích để xác định Điểm kiểm soát khối lượng phát triển (DVPOC). Đây là những mức giá đã từng là VPOC của một phiên, cho dù chúng có phải là VPOC cuối cùng của đợt giảm giá đó hay không. Như chúng ta đã biết, phiên VPOC thay đổi dựa trên các cuộc đàm phán và mức độ thay đổi đó. Nói tóm lại, đó là một mức độ đàm phán cao và do đó có khả năng có một số hành vi từ tính.

Trong ví dụ này, chúng ta thấy cách giá được phân phối trong hồ sơ đó dưới dạng P và sự phát triển đi xuống sẽ tìm kiếm một DVPOC cũ từ bên dưới (1) và từ đó quay lại dưới dạng V để đi kiểm tra lại một DVPOC khác của phiên hiện tại từ bên trên (2).

Cần lưu ý rằng chúng ta chỉ tính đến những DVPOC chưa được kiểm tra. Trong ví dụ này, chúng ta thấy các DVPOC khác đã được kiểm tra và do đó sẽ không thích hợp để chọn làm mục tiêu, điển hình như trường hợp 3.

Điều tương tự cũng đúng với Naked VPOC. Chúng ta chưa từng nói về cấp độ này trước đây vì tính hữu dụng của nó hầu như chỉ tập trung vào mức độ mục tiêu cụ thể. Naked VPOC là VPOC từ các phiên trước chưa được kiểm tra. Không giống như DVPOC, Naked VPOC là VPOC của phiên cuối cùng. Thống kê cho thấy Naked VPOC từ các phiên trước được kiểm tra trong những ngày tiếp theo với xác suất cao. Đó là lý do tại sao chúng ta cần ghi nhớ.